Banca Cehiei: optimismul exagerat poate duce la supraindatorarea populatiei

Majorarea gradului de indatorare al cehilor nu prezinta un risc pentru sectorul financiar sau pentru economia tarii, iar gospodariile nu pot fi caracterizate drept “supraindatorate”, potrivit raportului de stabilitate financiara pe 2006 publicat de Banca Nationala a Cehiei.
“Raportul dintre volumul imprumuturilor si produsul intern brut se mentine la nivelul de o treime din cel inregistrat in zona euro”, se spune in raport.
Robert Holman, membru al Consiliului de administratie al bancii, a declarat ca anul trecut a fost stabil din punct de vedere financiar si ca nu se prevad riscuri nici in anii urmatori.
Totusi printre riscurile potentiale se numara totusi cresterea nivelului de indatorare al familiilor cu venituri mici, unde restituirea creditelor prezinta o anumita dificultate. Cele mai multe probleme apar la creditele de consum in cazul in care clientul isi pierde locul de munca sau se imbolnaveste. Datoriile cresc cel mai mult in randul clientilor cu venituri mari.
La nivelul bancilor, principala sursa de finantare a creditelor o constituie depozitele atrase, care inca depasesc de 1,5-1,8 ori valoarea creditelor acordate.
“Acest raport este aproape dublu fata de media ceruta de alte tari din Uniunea Europeana”, afirma Holman. El spune ca tendintele economice curente asigura conditiile necesare mentinerii stabilitatii financiare in anii urmatori.
Creditele cu risc ridicat reprezinta 3,6% din totalul creditelor acordate anul trecut, mai putin cu 0,5% decat in 2005. In cazul creditelor imobiliare, acestea reprezinta 1,6% din totalul creditelor, 64% fiind acoperite integral de active mobiliare.
Totalul creditelor acordate se ridica la suma de 20,5 mld. euro, dintre care 4,08 mld. euro pentru credite de consum si restul de 16,42 mld. euro pentru credite ipotecare.
Bancile din Cehia si-au marit cota de piata nu numai prin acordarea de credite noi, ci si prin preluarea de credite de la alte banci.
Banca Nationala a Cehiei avertizeaza ca economia se confrunta cu riscuri legate de asteptarile exagerat de optimiste privind evolutiile viitoare.
“Previziunile au la baza cresterile ridicate ale PIB din anii anteriori, si pe asteptari ale unor cresteri asemanatoare si pe viitor. Cresterea rapida a PIB nu este insa un indicator suficient de exact al cresterii veniturilor populatiei.” Alti factori de risc sunt accesul facil la imprumuturi cu dobanda scazuta, o politica fiscala inadecvata, precum si o crestere rapida a pretului la locuinte, nejustificata in unele zone.
In Praga, datorita cererii ridicate, a factorilor demografici si a stabilizarii economiei, pretul locuintelor a crescut cu 25% de la inceputul anului.
“O comparatie a pretului apartamentelor cu venitul mediu indica o posibila supraevaluare a proprietatilor in viitor”, mai spune oficialul bancii centrale. Raportul dintre pretul caselor si venitul mediu este mai mare decat in Berlin sau Viena, dar mai mic decat in Paris si Madrid.
“Restituirea creditelor poate deveni o problema daca pretul apartamentelor va scadea brusc”, afirma Holman.