Doi mari administratori austrieci fac regulile pe piața fondurilor mutuale, iar pe final de an competiția dintre aceștia a devenit tot mai strânsă, Raiffeisen Asset Management reușind să se apropie vertiginos de liderul incontestabil al utimilor doi ani, Erste Asset Management, grație pariului pe apetitul ridicat al investitorilor pe economisirea în euro.
Piața fondurilor mutuale a ajuns la active nete de 5,454 mld. lei (1,26 mld. euro) de la un număr de peste 219.130 de investitori la finele lunii noiembrie, potrivit statisticilor emise de Asociația Administratorilor de Fonduri (AAF).
Avansul de 63% înregistrat de activele nete și cei 55.000 de investitori nou-veniți în ultimele 11 luni au fost performanțe posibile în principal datorită administratorilor de la Erste Asset Management, liderul pieței cu active de 2,3 mld. lei, și Raiffeisen Asset Management, ocupantul poziției secunde cu active în gestiune de 1,98 mld. lei.
Mai exact, fondurile BCR Monetar, Raiffeisen Monetar, BCR Obligațiuni, alături de fondul denominat în euro Raiffeisen EuroPlus au atras peste 80% din totalul subscrierilor nete de 1,88 mld. lei (440 mil. euro) în 2010.
Intrări importante a înregistrat și fondul denominat în euro al BRD Asset Management – Euro Fond, care a atras peste 105 mil. lei în ultimele 11 luni. Cât despre numărul de investitori nou-veniți în industrie, de 56.309 în ultimele 11 luni, mai mult de jumătate dintre aceștia au ales fondul BCR Monetar administrat de Erste Asset Management.
Deși cei doi administratori Erste și Raiffeisen au înregistrat creșteri importante ale activelor și ale numărului de investitori în 2010, strategia acestora a fost diferită.
După ce în 2009 și-a consolidat poziția de lider prin avansul puternic al fondului BCR Monetar, Erste a continuat și în 2010 să mizeze pe apetitul ridicat pentru economisire în lei și a reușit să atragă volumele importante mai ales în prima jumătate a anului, în timp ce Raiffeisen a pariat pe apetitul românilor pentru economisire în valute, miză care a început să dea rezultate începând din a doua jumătate a anului. Anul trecut, Raiffeisen a lansat un fond denominat în euro – EuroPlus, care a reușit să atragă 390 mil. lei și 4.565 de noi clienți de la începutul anului până la finele lunii noiembrie.
Astfel că pe parcursul ultimelor 11 luni ecartul dintre cei doi administratori s-a redus la jumătate: de la 600 mil. lei diferență în active administrate la începutul anului la 300 mil. lei la finele lunii noiembrie. Dacă Erste și Raiffeisen au fost performeri pe segmentul fondurilor cu un profil de risc scăzut, la categoria fondurilor cu risc mediu și ridicat a performat societatea BT Asset Management. Fondul diversificat BT Clasic a atras 330 de noi investitori și intrări nete de 3 mil. lei, iar fondul de acțiuni BT Maxim a atras 488 de investitori și 20,4 mil. lei în 2010. Evoluția fondurilor administratre de BT este cu atât mai importantă cu cât cea mai mare parte a fondurilor de acțiuni au atras de la investitori sume ce cu greu trec de pragul de un milion de lei.
Cu o lună înaintea finalului de an, clasamentul celor mai performante fonduri mutuale este condus de fondurile administrate de societatea SIRA-Omnitrust și Omninvest cu un plus al unității de 13,3%, respectiv 13%, pe locul al treilea situându-se fondul diversificat Carpatica Global, administrat de Carpatica Asset Management, cu un randament de 12,4% în primele 11 luni. Performerul anului trecut – fondul de acțiuni Active Dinamic – nu mai prinde podiumul în primele 11 din acest an, înregistrând o pierdere de 4,9%.