România a redeschis astăzi emisiunea de bonduri pe zece ani de pe piața din SUA, operată la sfârșitul lunii ianuarie. Cuponul este de 6,75%, iar randamentul indicativ de 6,5%.
Finanțele au acceptat la sfârșitul lunii ianuarie un randament de 6,875% pentru a plasa obligațiuni de 1,5 miliarde de dolari pe piața americană la o maturitate de 10 ani, oferindu-le investitorilor o primă totală de peste 0,6 puncte procentuale. Unii analiști au apreciat că volumul foarte mare al cererii – de circa 7 mld. dolari – a fost justificat tocmai de această primă generoasă.
Și în ciuda cererii spectaculoase, Finanțele au luat numai 1,5 mld. dolari tocmai pentru a nu-și asuma un cost considerabil. Recent guvernatorul BNR a spus că orice se poate spune despre împrumutul de pe piața americană, dar nu că a fost ieftin.
“Este un împrumut care vine după 16 ani, plătești acolo o primă de reintrare pe piață, plătești o primă de risc, așa cum este percepută întreaga Europă în prezent. Bănuiesc că nu foarte târziu un asemenea împrumut poate să fie redeschis și va fi mai ieftin și cred că tendința yield-urilor va fi în jos.”
Valaorea indicativă a emisiunii este între 500 mil dolari și 1 mld. de euro. Lead managerii operațiunii sunt Citigroup, Deutsche Bank și HSBC.