Autoritatile spaniole cerceteaza doua firme implicate intr-o schema de investitii in timbre, care ofereau investitorilor castiguri ridicate, de 8% in euro pe an. Investitorii au bagat in aceasta schema 5 mld. euro.
Autoritatile spaniole au facut miercuri public faptul ca este posibil ca sute de mii de investitori sa fi fost inselati de doua companii de comert cu timbre, in ceea ce ar putea fi una din cele mai mari fraude din istoria Spaniei, scrie Financial Times.
Politia a efectuat miercuri o perchezitie generala a birourilor apartinand Forum Filatelico si Afinsa. Cele doua companii au plasat sumele depuse de investitori in diverse scheme de investitii cu timbre. Operatiunea a implicat 300 de agenti de politie si a avut ca scop sigilarea birourilor celor doua companii, precum si a seifurilor in care erau pastrate timbrele.
Circa 343.000 de spanioli au investit peste 5 miliarde de euro in acest program de investitii.
Guvernul de la Madrid a atras atentia ca acest tip de investitii nu intra in categoria schemelor de asigurare bancara, ceea ce inseamna ca investitorii nu vor putea fi despagubiti de catre stat, problema asigurarii lor iesind in afara sferei de responsabilitate a autoritatilor financiare. Un purtator de cuvant al guvernului a declarat ca cele doua companii sunt anchetate sub acuzatiile de frauda, spalare de bani, evaziune fiscala si delapidare de fonduri.
Forum Filatelico este una din cele mai mari companii filatelice din Spania, asigurandu-si serviciile la peste 200.000 de clienti. Afinsa, cu 143.000 de clienti in Spania, este cel mai mare dealer de timbre din lume si a treia companie de bunuri de colectie din lume, dupa Sotheby”s si Christie”s.
Afinsa este in acelasi timp si actionar majoritar al Escala, detinand un pachet de 67% din firma de licitatii si comert cu monede si timbre pe piata din SUA, companie listata pe Nasdaq. In trimestrul incheiat in martie, 62,5% din profitul brut al Escala a fost obtinut din vanzarea de timbre catre Afinsa. In acelasi timp, Escala este cea mai importanta achizitie a Afinsa. Legatura financiara foarte stransa dintre Afinsa si Escala a determinat o cadere libera a cotatiilor bursiere.
Actiunile Escala au pierdut 54 de procente, ca urmare a zvonurilor de pe piata privind incursiunile politiei spaniole la sediile Afinsa si Forum Filatelico. Cotatia lor a scazut miercuri cu 13,56 de euro, pana la nivelul de 11,5 euro pe actiune tranzactionata. Ieri, cotatia a scazut la 5,32 euro, actiunile pierzand in doua zile 80% din valoarea initiala de 25,05 euro.
Escala a fost implicata anul trecut intr-un scandal privind managementul unui fond de pensii apartinand muncitorilor din Ohio. In ultimul timp s-a observat ca actiunile Escala listate pe Nasdaq au dat dovada de cea mai puternica presiune la cumparare pe termen scurt dintre toate actiunile de pe bursa americana.
Atat Afinsa, cat si Forum Filatelico au negat acuzatiile si au indemnat clientii sa-si mentina calmul. Cu toate acestea exemplul grupului de investitori din Spania, OCU, a atras atentia asupra valorii reale a timbrelor. Dupa ce au achizitionat anul trecut pentru suma de 600 de euro o colectie de timbre de la Afinsa, investitorii au reusit sa obtina pe ea pe piata libera numai 5% din valoarea initiala. Conform estimarilor companiei, Forum Filatelico detinea la sfarsitul lui 2004 contracte de investitii in valoare de 1,2 miliarde de euro, suma pe care compania s-a obligat contractual sa o restituie in urmatorii 15 ani, la maturitatea investitiilor. Contractele angajate de Afinsa pana la finele anului 2004 totalizau 1,2 miliarde de euro. Rezultatele financiare ale celor doua companii pe 2005 nu au fost inca date publicitatii.
Ancheta pornita de oficialii spanioli ar putea avea la baza o investigatie similara efectuata de cea mai mare piata de asigurari din lume, Lloyd”s. La inceputul acestui an, sindicatele apartinand asiguratorului londonez nu au validat prelungirea contractelor de asigurare in valoare de 1,2 miliarde de euro fiecare pentru cele doua companii aflate acum in atentia autoritatilor de la Madrid.
Refuzul a venit pe fondul unor discutii care priveau valoarea reala a timbrelor si eventualitatea ca acestea sa fie supraevaluate.
Pentru ca in Spania colectarea de timbre sau de monede nu este reglementata, acest tip de economisire nu este acoperit de pachetele de asigurari.
Desi administratia de la Madrid continua sa caracterizeze acest caz ca unul de frauda, procurorii insarcinati cu anchetarea sa nu au precizat pana acum acest cuvant. Judecatorii care va trebui sa faca lumina in acest scandal financiar se vor folosi de datele culese de comisia anticoruptie si de grupul de procurori care ancheteaza cazul.
Miercuri, politia spaniola a arestat noua persoane in legatura cu acest caz. Printre ele se numara presedintele Afinsa, Juan Antonio Cano Cuevas, si presedintele Forum Filatelico, Francisco Briones Nieto. Cei noua au fost retinuti de organele de ordine in cadrul inchisorii sectiei de politie din Canillas, Madrid.
Desi comisia anticoruptie nu a precizat cuvantul frauda in acuzatiile aduse celor doua companii, capetele de acuzare se refera la evaziune fiscala, spalare de bani, administrare ilegala a afacerii, fals si uz de fals. Juan Jose Martin, purtatorul de cuvant al Afinsa, a recunoscut ca daca toti investitorii ar dori sa-si rascumpere contractele in acelasi timp, compania s-ar gasi in imposibilitate de plata.
Una dintre asociatiile de protectie a consumatorilor, Ausbanc, a declarat prin reprezentantii ei ca responsabilitatea directa in acest caz cade pe umerii Ministerului Sanatatii si a Consumatorului, dar si pe bresa legala care a permis aparitia acestui scandal. Ei au cerut guvernului de la Madrid sa se implice direct si sa puna bazele unui fond special care sa acopere cheltuielile celor doua companii in cazul in care acestea vor intra in imposibilitatea de plata.
Cum functiona schema financiara care a atras sute de mii de spanioli
* Cele doua companii achizitionau cantitati mari de timbre de pe piata libera.
* Timbrele erau apoi vandute clientilor cu promisiunea ca la expirarea perioadei de maturitate compania le va rascumpara la pretul initial, urmand ca investitorii sa primeasca anual 8% din valoarea achizitiei.
* Aprecierea era argumentata prin reevaluarea timbrelor detinute in portofoliu.
* Maturitatea investitiei era de 15 ani, timp in care Forum Filatelico, de exemplu, trebuia sa rascumpere contractele in valoare de 3,8 mld. euro, la sfarsitul lui 2004, detinute de clienti.
* Valoarea totala a contractelor detinute de Afinsa la sfarsitul anului 2004 era de 1,2 miliarde de euro.
* Nici una din companii nu a facut publice rezultatele financiare pentru anul fiscal 2005.
* Sistemul pus la punct de cele doua firme a atras cel putin 343.000 de spanioli.
* Economisirea pe baza timbrelor si a monedelor nu este reglementata in Spania, in cazul falimentului investitorii neprimind nimic din partea statului.
* Politia a perchezitionat si sigilat sediile si seifurile celor doua firme.
* Au fost arestate noua persoane in acest caz, printre care si presedintii celor doua companii.
* Capetele de acuzare sunt de spalare de bani, evaziune fiscala, administrarea ilegala a afacerii si fals si uz de fals.