ZF 24

Topul celor mai mari tranzacții din 2013

Listarea Romgaz pe bursa de la București și Londra poate fi considerată cea mai mare tranzacție a anului 2013, arată o analiză ZF pe baza datelor publice existente. Romgaz a atras 1,7 mld. lei (aproape 400 mil. euro) de la investitorii de la București și Londra, cererea fiind de 5,4 ori mai mare pe tranșa investitorilor instituționali și de 17,7 ori mai mare pe tranșa de retail.

Ioana David · 23 decembrie 2013 · 5 min de citit

Vânzătorul a fost statul român prin Ministerul Economiei (Departamentul pentru Energie).

Tot de pe bursă a venit și tranzacția de pe locul doi, acolo unde Fondul Proprietatea a răscumpărat în noiembrie acțiuni proprii într-un deal de 600 mil. lei (peste 130 mil. euro).

Pe locul trei se află preluarea de către LUKERG Renew, o firmă realizată în urma unui parteneriat între compania petrolieră Lukoil din Rusia și italienii de la ERG Renew, a unui parc eolian din zona Galați, cu o capacitate totală de 70 MW, pentru 109,2 milioane euro. Vânzătorul a fost grupul danez Vestas.

Pe locul patru s-a aflat tot o tranzacție de pe Bursă, în timp ce locul cinci se află sud-africanii de la NEPI care au preluat mallul City Park Constanța pentru 81 mil. euro.

Chiar dacă nu se află în top 10, mai multe dealuri din sectorul financiar au adus un prim semnal în ceea ce consolidarea acestui domeniu. Este vorba despre achiziționarea portofoliilor de retail ale RBS România și Citibank România de către grupul UniCredit țiriac, respectiv Raiffeisen Bank.

Recent, reprezentanții firmei de consultanță Ernst&Young (E&Y) spuneau că în servicii financiare sunt așteptate în continuare noi deal-uri, iar alte domenii dinamice în 2013 au mai fost în asigurări, leasing sau pe segmentul brokerilor din piețele secundare.

Spre exemplu, Astra a anunțat că a preluat AXA, în timp ce în leasing Raiffeisen Leasing a preluat un portofoliu de 30 mil. euro de la ING Lease.

2013 a reprezentat finalizarea deal-ului cu magazine Real. Auchan a preluat 20 din cele 24 de hipermarketuri Real de pe piața locală, tranzacție aprobată la finalul verii de Consiliul Concurenței. Înțelegerea a fost însă anunțată în decembrie anul trecut.

E&Y mai arată că deși la începutul anului existau așteptări ca piața de fuziuni și achiziții să-și revină, acestea nu au fost validate, piața rămânând în cel mai bun scenariu la nivelul din 2012, din cauza lipsei de predictibilitate. Estimărilor consultanților arată că în 2014 piața fuziunilor și achizițiilor ar trebui să reia tendința de creștere, “pe fondul îmbunătățirii condițiilor de creditare și al recâștigării așteptate a statutului de țară cu rating investment grade.”

	Cumpărător	Obiectul tranzacției	Vânzător	Valoarea tranzacției (mil.euro)	Sector
1	Investitori de pe Bursă	15% din Romgaz	statul român	391	gaze
2	Fondul Proprietatea	răscumpărare de acțiuni	vânzători de pe Bursă	135	financiar
3	Lukerg Renew	parc eolian în Galați	Vestas	109	energie
4	Investitori de pe Bursă	un pachet din acțiunile Petrom	BERD	87	energie
5	NEPI	City Park Constanța	Neocity	81	imobiliare
6	Kingfisher	15 magazine Bricostore	Familia Bresson	75*	bricolaj
7	Investitori de pe Bursă	15% din Transgaz	statul român	72	energie
8	Investitori de pe Bursă	15% din Transgaz	Fondul Proprietatea	68	energie
9	Investitori de pe Bursă	10% din acțiunile Nuclearelectrica	statul român	63	energie
10	NEPI	clădirea Lakeview	AIG Lincoln și Dinu Patriciu Global Services.	62	imobiliare
11	Investitori de pe Bursă	1,1% din Petrom	Fondul Proprietatea	56	energie
12	UniCredit Țiriac Bank șI UniCredit Consumer Financing	portofoliul de retail al RBS România	RBS	N/A	bănci
13	Raiffeisen Bank România	portofoliul de retail al Citi România	Citibank Români	N/A	bănci
14	Airline Management Solutions	Blue Air	Romstrade	30	transporturi
15	Alliance Boots	20% din Farmexpert	Eugen Banciu	N/A	farma
16	Gruia Stoica	divizia de producție locomotive a Electroputere Craiova și compania Reloc Craiova	Al Arrab (Electroputere), Confero SRL (Reloc)	N/A	industrie
17	Alvogen	Labormed	Foștii acționari	N/A	farma
18	SIF Muntenia	29% din Biofarm	SIF Oltenia	22	farma
19	Francisco Partners	Avantgate	Radu Georgescu	N/A	IT
20	Raiffeisen Leasing	active de leasing de 30 mil. euro	ING Lease	N/A	financiar
21	Comfert, Popasul Trebeș	Pambac	Membrii consiliului de administrație	10*	alimentar
22	Sutaș	fabrica Tnuva	foștii acționari	sub 10*	alimentar
23	Gazpromneft Marine Bunker	Marine Bunker Balkan	familia Iavorski	sub 7,5*	energie
24	Aegon	operațiunile de pensii private șI asigurări ale Eureko	Achmea	N/A	financiar
25	Astra	Astra Asigurări	Dan Adamescu	N/A	asigurări
26	Axxess Capital	Deutek	Advent	N/A	vopsele
27	Adeplast	Dufa	Meffert	N/A	vopsele
28	Adeplast	Schomburg România	Schomburg	N/A	materiale de construcții
29	Aegis Group	Kinecto	Radu Ionescu, Dragoș Grigoriu	sub 5	publicitate
30	Heidi Chocolat	Niemetz	Ursula Niemetz **	5.25	dulciuri
31	Gheorghe Iaciu	acțiuni Impact	investitori de pe Bursă	3	dezvoltatori imobiliari
32	Shuanghui Group	Smithfield Foods (care are activitate șI în România)	N/A	procesarea cărnii
33	Gheorghe și Elena Tiutiu	850 ha teren	Agricultural Real Estate Trust	2.5	agricultură
34	Profi	șase magazine în Cluj	Corbeanu Crina Ioana, Mureșan Cristian Paul	1-2*	retail
35	Network One Distribution	activele Micro Labs	Cristian Ioan Petre	N/A	IT
36	Tymbark Maspex	o paret din activele Pan Group Craiova	Pan Group	N/A	alimentar
37	Catalyst	Inteligo Media	30% din avocatnet.ro	câteva sute de mii de euro	online
38	GTC	pachet minoritar de acțiuni la trei mall-uri Galleria	Aura Investments	1 euro	imobiliare



Sursa: ZF, Companiile
* estimări
** potrivit presei internaționale

Note: În cazul Blue Air, Airline Management Solutions a preluat brandul, paltforma de vânzare și biletele plătite de cliențI în avans nu și flota de avioane; Preluarea Smithfield este o tranzacție internațională cu impact în România (unde deține cel mai mare complex de creștere a porcilor – 1 milioan de capete, o firmă de distribuție, un abator și un depozit frigorific)

Citește și